Opções de compra em profundo valor intrínseco são uma estratégia de investimento cuja preço de exercício está muito abaixo do preço de mercado atual do ativo, conferindo-lhe, portanto, um alto valor intrínseco. Este tipo de opções, por serem menos afetadas pela volatilidade do mercado, oferece uma escolha de investimento mais estável em comparação com opções em valor ou fora do valor. Um consultor profissional pode ajudá-lo a entender como integrar opções de compra em profundo valor intrínseco com outras estratégias em seu portfólio de investimentos.

O contrato de opção é um tipo de contrato financeiro que confere ao comprador o direito (mas não a obrigação) de comprar uma quantidade específica do ativo subjacente a um preço predeterminado durante um determinado período. Este tipo de opção é comumente utilizado no mercado de ações, sendo que o ativo subjacente é geralmente as ações de uma empresa. Ao comprar uma opção de compra, o investidor paga uma taxa para obter o direito de comprar o ativo ao preço de exercício antes do vencimento da opção. Se o preço de mercado ultrapassar o preço de exercício, essa opção é considerada uma "opção em dinheiro", permitindo que o investidor compre o ativo a um preço inferior ao preço de mercado atual, potencialmente obtendo lucros significativos. No entanto, se no vencimento o preço do ativo não ultrapassar o preço de exercício, a opção expira, e o investidor apenas perde a taxa que pagou.

Os investidores costumam usar opções de compra como uma ferramenta estratégica para aproveitar as oportunidades de valorização dos preços dos ativos, sem a necessidade de realizar a compra total imediatamente. Ao comprar opções de compra, os investidores podem garantir que, se o mercado se mover a seu favor, não perderão os lucros, e também podem usar isso para se proteger contra os riscos de perda em outros investimentos. Além disso, através da "estratégia de opções de compra cobertas", os investidores podem gerar receita ao vender opções de compra sobre os ativos que possuem, ganhando taxas e vendendo os ativos a preços ideais quando as opções são exercidas.

“Profundidade real” refere-se a opções que têm um valor intrínseco elevado. No caso das opções de compra, isso significa que o preço de mercado das ações está muito acima do preço de exercício; enquanto para as opções de venda, significa que o preço das ações está muito abaixo do preço de exercício. Essas opções são chamadas de “profundas” porque já estão lucrativas e têm uma alta probabilidade de continuar lucrativas, tornando-as extremamente atraentes para investidores que buscam oportunidades de investimento de baixo risco. Opções profundas conferem aos investidores maior alavancagem e um Delta mais alto, que mede a variação do preço da opção à medida que o preço do ativo subjacente se move 1 dólar. Como essas opções já estão em estado lucrativo, elas tendem a estar mais próximas do desempenho do ativo, oferecendo retornos mais previsíveis, sendo muito adequadas para investidores que desejam aproveitar as variações de preço sem a necessidade de grandes investimentos.

Esses tipos de opções oferecem estabilidade e alavancagem, sendo uma ferramenta valiosa para os investidores. No entanto, seus custos são mais altos e exigem um entendimento profundo do funcionamento do mercado. Comparar as vantagens e desvantagens dessas opções pode ajudar você a determinar se essa estratégia se alinha aos seus objetivos financeiros.

As três vantagens incluem:
- **Maior profundidade intrínseca**: Comparado a opções em valor nominal ou fora do valor, opções em valor intrínseco profundo possuem maior profundidade intrínseca. Isso significa que são menos afetadas pela perda de tempo, tornando-se um investimento sólido.
- **Impacto de menor volatilidade**: Opções reais de profundidade são menos sensíveis às mudanças de volatilidade, o que é vantajoso em momentos de incerteza no mercado, proporcionando um desempenho mais previsível.
- **Potencial de Alavancagem**: Este tipo de opções permite que os investidores comprem mais ações com menos capital, ajudando a amplificar os retornos quando o ativo subjacente se move favoravelmente.

No entanto, eles também têm desvantagens:
- **Custos de aquisição mais elevados**: Devido ao alto valor intrínseco, os custos para comprar opções de valor intrínseco profundo são geralmente mais altos, exigindo uma alteração significativa no preço para cobrir o pagamento inicial.
- **Potencial de subida limitado**: Embora estas opções ofereçam estabilidade, o seu potencial de subida é limitado, podendo perder os ganhos significativos do ativo subjacente.
- **Complexidade e Risco**: O trading de opções reais com profundidade exige uma compreensão profunda das condições de mercado e das estratégias; se o mercado se mover de forma desfavorável, os investidores enfrentam o risco de perder todos os custos, o que requer uma análise cuidadosa e gestão de risco.

Para os investidores, entender as opções de compra com alta profundidade de valor intrínseco ajuda a aprimorar as estratégias de mercado. O preço de exercício desse tipo de opção está muito abaixo do preço de mercado atual, apresentando alto valor intrínseco, sendo menos afetado pela volatilidade do mercado. Sua estabilidade atrai aqueles que buscam baixo risco e retornos mais elevados.

Dicas de planejamento financeiro:
- Um consultor profissional pode ajudá-lo a reduzir o risco do seu portfólio. Procurar um consultor financeiro não precisa ser complicado; buscar a colaboração de consultores avaliados pode oferecer uma chamada de consulta gratuita, ajudando aos seus objetivos financeiros.
- A alocação de ativos é fundamental para a construção de um portfólio, ajudando a selecionar uma combinação de ativos que se adapte à preferência de risco e ao estilo de investimento pessoal.