Analog Devices ve NXP Semiconductors, analog sinyal işleme alanında devlerdir ve her ikisi de endüstri, otomotiv ve tüketici elektroniği ürünleri için analog çipler geliştirmeye odaklanmaktadır. Son zamanlarda yarı iletken endüstrisi hızla gelişiyor, bu da birçok insanı bu iki hisse senedinin hangisinin daha fazla potansiyele sahip olduğu konusunda meraklandırıyor. Bugün temel, yükseliş perspektifi, pazar zorlukları ve değerleme açısından kimlerin daha fazla yatırım çekiciliğine sahip olduğunu tartışacağız.

Öncelikle Analog Devices'a bakalım, Texas Instruments ile aynı düzeyde ikinci en büyük analog çip üreticisidir ve özellikle sanayi, iletişim altyapısı ve tüketici pazarında güçlü bir performans sergiliyor. Şirketin 2025'in üçüncü çeyreğindeki sanayi, otomotiv, tüketim ve iletişim işlerinde bir yükseliş gözlemlendi. Özellikle elektrikli araç pazarındaki çözümleri, lider batarya yönetim sistemlerinden büyük ölçüde yararlandı.

Analog Devices'ın üçüncü mali çeyrekteki performansı oldukça iyi, gelir 2.88 milyar dolara ulaştı, yıllık %25'lik bir artış ve çeyrek bazında %9'luk bir artış gösterdi. Bu, şirketin döngüsel aşağı yönlü zorlukları aştığını gösteriyor. Ayrıca, karma üretim stratejisi, üretim esnekliğini sağlamaya yardımcı oldu ve iç ve dış iş birliklerinin birleşimiyle jeopolitik riskleri azaltarak ürünlerin sürekli ve istikrarlı bir şekilde tedarik edilmesini garanti etti.

Piyasa tahminlerine göre, 2025 ve 2026 mali yıllarında Analog Devices'ın geliri sırasıyla %12,2 ve %10 yükseliş gösterecek, hisse başına kazanç ise sırasıyla %21,5 ve %19,4 artması bekleniyor. Böyle rakamlar insanın dikkatini çekiyor.

NXP Semiconductor'a bakıldığında, ürünleri otomotiv, endüstri, nesnelerin interneti ve mobil pazarlarda geniş bir şekilde kullanılmaktadır. Üst düzey OEM'lerle birlikte özel ürünler geliştirerek, birçok sektörde güvenli, akıllı ve yüksek performanslı yarı iletkenlerdeki liderliğini pekiştirmiştir. Özellikle otomotiv alanındaki çözümleri, 77GHz radar ve elektrikli batarya yönetim sistemleri gibi, oldukça başarılı bir performans sergilemektedir.

Ancak, hızla büyüyen otomotiv pazarının aksine, NXP'nin endüstriyel ve nesnelerin interneti alanları önemli zorluklarla karşı karşıya. Sermaye harcamalarının zayıf olması ve fabrika otomasyonu yatırımlarının azalması nedeniyle endüstriyel piyasa baskısı devam ediyor, 2025'in ikinci çeyreğinde NXP'nin iletişim altyapısı işinde de bir düşüş yaşandı, bunun başlıca nedeni ise eski ağ ürünlerinin hızla sona ermesidir.

2025 yılının üçüncü çeyreğinde, NXP gelirin 30.5 milyar ile 32.5 milyar dolar arasında olmasını bekliyor, hisse başına kazancın ise 2.89 ile 3.30 dolar arasında olacağı öngörülüyor, ancak piyasa gelir ve kazancın sırasıyla %3 ve %10.14 azalacağını tahmin ediyor.

Toplam piyasa performansına bakıldığında, yılın başından itibaren NXP'nin hisse senetleri %9.6 artarken, Analog Devices %17.1 yükseliş gösterdi. Yine de, NXP'nin değerlemesi Analog Devices'tan daha çekici; önümüzdeki 12 ay için piyasa satış oranı 4.44 kat iken, Analog Devices'ınki 10.18 kat.

Özetle, şu anda Analog Devices'ı seçmek daha avantajlı olabilir. NXP de sektörde köklü bir firma olsa da, karşılaştığı kısa vadeli riskler ve endüstriyel pazarın zayıflığı, Analog Devices'ın daha avantajlı hale gelmesine neden olmaktadır. Şu anda analog cihaz işleme alanındaki en güçlü aday kesinlikle Analog Devices'tır.

Ayrıca, AI sektöründeki yeni gelişmeler hakkında, AI'nın ikinci dalgasının büyük kazanç fırsatları sunduğunu görüyoruz. Nvidia gibi hisse senetlerine erken yatırım yapan yatırımcılar, iyi kazançlar elde etmiş olabilir. Ancak AI hisse senetlerinin ilk dalgasındaki yükseliş yavaşça istikrar kazanırken, bir sonraki yenilikçi şirketler yeni yıldızlar haline gelebilir.

AI Boom 2.0 hakkında yeni bir rapor, AI gelişiminde yeni bir yönü belirleyebilecek dört potansiyel lider şirketi ortaya koyuyor. Unutmayın, bu makale yatırım tavsiyesi niteliğinde değildir, yatırım yaparken dikkatli olmalısınız.📈💡

Sen ne düşünüyorsun? Benzer bir yatırım deneyimin var mı? Yorum yap ve sohbet edelim!