Memahami kerugian dan keuntungan (PnL) di pasar kripto

Dalam dunia koin, memahami konsep kerugian dan keuntungan (PnL) sangat penting bagi setiap investor. Istilah ini, yang berasal dari keuangan tradisional, memperoleh nuansa khusus di ekosistem kripto. Menguasai aspek seperti nilai pasar (MTM), PnL yang direalisasikan dan tidak direalisasikan, sangat penting untuk mengevaluasi kinerja portofolio aset kripto.

Dasar-dasar PnL dalam aset kripto

PnL dalam bidang kripto merujuk pada perhitungan keuntungan atau kerugian yang dihasilkan dari investasi atau posisi perdagangan dalam aset kripto. Metrik ini sangat penting untuk mengukur kinerja keuangan seorang trader atau investor di pasar cryptocurrency.

Nilai pasar (MTM)

MTM adalah proses menilai aset digital berdasarkan harga pasarnya saat ini. Misalnya, jika seorang investor memiliki sejumlah Ethereum (ETH), nilainya akan berfluktuasi secara konstan sesuai dengan harga pasar yang berlaku.

PnL direalisasikan vs. tidak direalisasikan

PnL yang direalisasi dihitung setelah menutup posisi, yaitu saat menjual aset kripto. Di sisi lain, PnL yang belum direalisasi mewakili keuntungan atau kerugian potensial dari posisi terbuka yang belum dilikuidasi.

Metode perhitungan PnL

Ada beberapa metode untuk menghitung PnL dalam aset kripto:

Metode FIFO (pertama masuk, pertama keluar)

Metode ini mempertimbangkan harga beli yang paling lama untuk menghitung keuntungan atau kerugian.

Metode LIFO ( terakhir masuk, pertama keluar )

Gunakan harga beli terbaru untuk perhitungan PnL.

Metode biaya rata-rata tertimbang

Tentukan biaya rata-rata dari semua unit aset kripto dalam portofolio untuk menghitung PnL.

Analisis kinerja

Posisi terbuka dan tertutup

Secara teratur mengevaluasi posisi terbuka dan tertutup sangat penting untuk memantau kinerja. Posisi terbuka mengacu pada pembelian awal sebuah aset kripto, sedangkan menutup posisi berarti menjualnya.

Perhitungan tahun hingga tanggal (YTD)

YTD mengukur kinerja investasi dalam aset kripto sejak awal tahun hingga tanggal saat ini, yang sangat berguna bagi investor jangka panjang.

Perhitungan berdasarkan transaksi

Metode ini melibatkan perhitungan PnL untuk setiap transaksi spesifik, ideal ketika menangani sedikit operasi.

Persentase keuntungan

Ekspresikan PnL sebagai persentase dari biaya awal, memberikan perspektif relatif tentang kinerja.

PnL di kontrak perpetu

Kontrak perpetu, jenis derivatif tanpa tanggal kedaluwarsa, memerlukan perhitungan PnL khusus yang mempertimbangkan baik keuntungan/rugi yang direalisasikan maupun yang belum direalisasikan.

Pentingnya PnL dalam perdagangan aset kripto

Memahami dan menghitung PnL dengan benar sangat penting untuk:

• Mengevaluasi efektivitas strategi trading
• Melakukan penyesuaian yang diperlukan di portofolio
• Mengambil keputusan yang tepat dalam operasi mendatang

Terdapat berbagai alat, seperti spreadsheet khusus dan bot trading otomatis, yang dapat membantu trader menganalisis kinerja mereka dan fokus pada peluang trading yang menguntungkan.

Penting untuk diingat bahwa dalam situasi nyata, faktor-faktor seperti pajak, biaya trading, volatilitas pasar, dan biaya terkait lainnya harus dipertimbangkan saat menghitung total PnL. Gate, sebagai platform terkemuka di ekosistem aset kripto, menawarkan alat dan sumber daya untuk membantu pengguna memantau PnL mereka dengan akurat dan mengoptimalkan strategi investasi mereka di pasar kripto yang dinamis.